Порядок расчета прибыли от продаж продукции можно представить в следующем виде:
n
Ппр = Σ Qi х (Цi - Сi ), где:
i=1
Ппр - прибыль от продажи продукции; Qi - объем проданной продукции i-го вида в натуральном выражении;Цi - продажная цена единицы продукции i-го вида без НДС и акцизов и аналогичных обязательных платежей;Сi - полная себестоимость проданной единицы продукции i-го вида; i - конкретный вид проданной продукции; n - количество видов проданной продукции.
Факторный анализ прибыли от продаж продукции традиционно осуществляется на базе использования приема элиминирования, а расчеты влияния факторов производятся способом цепной подстановки. Для определения влияния указанных факторов на изменение прибыли от проданной продукции, кроме данных формы №2 (или финансового плана), необходимо предварительно произвести расчет дополнительных показателей, которые в теории экономического анализа называются подстановками:
- выручка от продажи продукции отчетного периода в базисных ценах (Ву), которая определяется путем умножения фактического количества проданной продукции каждого вида (Q1) на базисную цену (Ц0) и суммированием полученных результатов по всему ассортименту проданной продукции, т.е.:
n
Ву = Σ Q1 х Ц0;
i=1
- полная себестоимость проданной продукции отчетного периода в базисных затратах на единицу продукции (Су), которая определяется путем умножения фактического количества проданной продукции каждого вида (Q1) на его базисную себестоимость (С0) и суммированием полученных результатов по всему ассортименту проданной продукции, т.е.:
n
Су = Σ Q1 х С0;
i=1
- базисная прибыль, рассчитанная исходя из фактического объема и ассортимента проданной продукции (Пу), которая определяется как разница между выручкой от продаж продукции отчетного периода в базисных ценах и полной себестоимостью проданной продукции отчетного периода в базисных затратах на единицу продукции, т.е.:
Пу = Ву - Су.
Расчет влияния изменения объема проданной продукции на изменение прибыли от продаж (ΔПпр(Q)) осуществляется, когда индекс объема реализации больше или меньше единицы. При этом индекс объема проданной продукции рассчитывается в сопоставимых ценах по формуле:
n n
Jобъема продаж = Ву / В0 = Σ Qi1 х Цi0 / Σ Qi0 х Цi0. i=1 i=1 Расчет действия фактора изменения объема проданной продукции может быть произведен одним из следующих способов:1) в виде разницы между базисной суммой прибыли, пересчитанной на индекс объема проданной продукции, и суммой прибыли в базисном периоде, т.е. по формуле: ΔПпр(Q) = П0 х Jобъема продаж - П0, где: П0 - сумма прибыли в базисном периоде; 2) путем умножения прироста (снижения) индекса объема проданной продукции (Jобъема продаж -1) на размер прибыли в базисном периоде, т.е. по формуле:
ΔПпр(Q) = П0 х (Jобъема продаж - 1
). Влияние изменения себестоимости проданной продукции на изменение прибыли от продаж (ΔПпр(С)) определяется вычитанием из полной себестоимости проданной продукции отчетного периода этого же показателя, рассчитанного исходя из базисных затрат на единицу продукции, т.е. по формуле :ΔПпр(С) = - (С1 - Су)
. Влияние на изменение прибыли от продаж изменения среднереализационных цен (ΔПпр(Ц)) определяется вычитанием из выручки от продажи продукции за отчетный период выручки от фактически проданной продукции в базисных ценах, т.е. по формуле: ΔПпр(Ц) = В1 - Ву
. Влияние 2-го фактора, т.е.полной себест-ти,м.разложить на 3 фактора 2-го порядка в соотв.со структурой полной себест-ти:операц.себест-ть, управленч.и коммерч.расходы.
34. Система показателей рентабельности: порядок их расчета, экономическое содержание.
По абсолютным показателям прибыли не возможно с достаточной степенью точности судить об уровне эффективности деятельности коммерческой организации, так как одни и те же суммы прибыли могут быть получены в различных экономических условиях. Для измерения эффективности работы организации применяется показатель рентабельности. Рентабельность – это уровень прибыльности. Показатели рентабельности – это относительные показатели (коэффициенты) в которых сумма прибыли сопоставляется с другими показателями отражающими условия хозяйствования. Например: *со средней стоимостью активов в фирме; *со средней суммой собственного капитала и т.д. По данным официальной бухгалтерской отчетности КО можно рассчитать многочисленные показатели рентабельности. Эти показатели различны как по числителю, так и по знаменателю дроби. Числитель дроби при расчете коэффициента рентабельности м. б. Принят любой из известных нам показателей прибыли: бух. прибыль; чистая прибыль; налогооблагаемая прибыль. Каждый из показателей имеет экономический смысл и может применяться на практике. В знаменателе дроби при расчете коэффициента рентабельности м. б. Приняты следующие показатели: выручка (нетто) от продаж; полная с/с продаж; ср. стоимость активов фирмы; сумма уст. кап.; ср. стоимость собств. кап. ; ср. стоимость ОФ фирмы; ср. ст. обор. активов; ср. ст. материально обор. активов; ср. ст. производственного потенциала в КО. Показатели рентабельности характеризуют финансовые результаты и эффективность деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена. Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли предприятий. Поэтому они обязательны при проведении сравнительного анализа и оценке финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования. Анализ рентабельности предприятия позволяет выявить большое число тенденций развития, призван указать руководству предприятия пути дальнейшего успешного развития, указывает на ошибки в хозяйственной деятельности, а также выявить резервы роста прибыли, что в конечном счете, позволяет предприятию более успешно осуществлять свою деятельность. Показатели рентабельности КО можно рассчитать в проектном варианте, в плановом, в отчетном. При эк. анализе фактические показатели рентабельности за отчетный период можно сравнить с плановыми, проектными) показателями за предыдущий аналогичный период, со ср. отраслевыми, с лучшими и худшими в отросли, а так же с наивысшими показателями рентабельности когда либо в прошлом достигнутыми нашей фирмой. Возможно так же провести факторный анализ показателей рентабельности. В системе показателей рентабельности принято выделять две группы показателей:
показатель рентабельности коммерческой организации как субъект хозяйствования;
показатель рентабельности продукции, товара, работ, услуг (продаж).
Они отражают эффективность производства и реализации товаров, работ, услуг. В зависимости от метода расчета коэффициент рентабельность различают два вида показателей: прибыль по отношению к затратам, то есть к полной себестоимости продукции, работ, услуг; прибыль по отношению к выручке от продаж.
В зависимости от объема реализованной продукции включаемой в расчеты, можно выделить три группы показателей рентабельности продукции: 1Показатели рентабельности всей реализованной продукции (всего объема продаж); 2Показатель рентабельности по однородным группам продукции; 3Показатели рентабельности конкретных видов продукции, работ, услуг.
Показатели рентабельности всего объема продаж можно рассчитать по данным формы 2 бухгалтерской отчетности.
35. Показатели рентабельности всей продукции и отдельных ее видов: порядок расчета, эк. содерж., факторы опред. их изменение.
В системе показателей рентабельности принято выделять две группы показателей:
1показатель рентабельности коммерческой организации как субъект хозяйствования;
2показатель рентабельности продукции, товара, работ, услуг (продаж).
Они отражают эффективность производства и реализации товаров, работ, услуг. В зависимости от метода расчета коэффициент рентабельность различают два вида показателей: прибыль по отношению к затратам, то есть к полной себестоимости продукции, работ, услуг; прибыль по отношению к выручке от продаж.
В зависимости от объема реализованной продукции включаемой в расчеты, можно выделить три группы показателей рентабельности продукции: 1Показатели рентабельности всей реализованной продукции (всего объема продаж); 2Показатель рентабельности по однородным группам продукции; 3Показатели рентабельности конкретных видов продукции, работ, услуг.
Показатели рентабельности всего объема продаж можно рассчитать по данным формы 2 бухгалтерской отчетности.
Показатели рентабельности по однородным группам прод. раб. усл. Рассчитываются по той же методике, что и по всему объему продаж, разница лишь в том, что в расчете применяется показатель выручки полной с/с и прибыли по группам однородной продукции. Необходимую информацию можно получить из регистра БУ. Показатель рентабельности отдельных видов прод. раб. усл. Предпочтительно определять в расчете на единицу продукции, раб. усл. По формуле: Рентабельность ед продукции в % к полной с/с = прибыль в цене ед продукции / полная с/с ед продукции (в денежном выражении) *100; Рентабельность ед продукции в % к цене предприятия изготовителя = прибыль в цене ед продукции в ден. измерении / цена ед продукции у п/п изготовителя (без акцизов, нал с прод, эксп пошлин и тд. Основные пути повышения рентабельности отдельных видов продукции: 1 Снижение с/с ед прод.; 2 Не критическое повышение цены ед прод. По всему V продаж действуют те же 2 ф-ра, а так же 3 ф-ор: изменение структуры реализации в сторону повышения удельного веса высоко рентабельной продукции (при благоприятной коньюктуре рынка).
36. Методика анализа рентабельности продаж.
В системе показателей рентабельности принято выделять две группы показателей:
1показатель рентабельности коммерческой организации как субъект хозяйствования;
2показатель рентабельности продукции, товара, работ, услуг (продаж).
Они отражают эффективность производства и реализации товаров, работ, услуг. В зависимости от метода расчета коэффициент рентабельность различают два вида показателей: прибыль по отношению к затратам, то есть к полной себестоимости продукции, работ, услуг; прибыль по отношению к выручке от продаж.
В зависимости от объема реализованной продукции включаемой в расчеты, можно выделить три группы показателей рентабельности продукции: 1Показатели рентабельности всей реализованной продукции (всего объема продаж); 2Показатель рентабельности по однородным группам продукции; 3Показатели рентабельности конкретных видов продукции, работ, услуг.
Показатели рентабельности всего объема продаж можно рассчитать по данным формы 2 бухгалтерской отчетности. По аналогии с факторным анализом прибыли от продаж можно сказать что, на процент рентабельности продаж влияют три основных фактора: 1 объем продаж (объем реализации); 2 изменение полной себестоимости продаж; 3 изменение цен на реализованную продукцию, работу, услугу. При этом с некоторой долей условности можно считать, что влияние первого фактора, т.е. объем продаж, устраняется (так как этот фактор присутствует в числителе и знаменателе дроби при расчете процента рентабельности продаж).
Для факторного анализа рентабельности продаж используем метод целевых подстановок.
Рентабельность продаж в % = прибыль от продаж (выручка от продаж – полная с/с продаж) / выручку от продаж = бух. прибыль / выручку от продаж
37. Анализ основных факторов, влияющих на изменение чистой прибыли.
ЧП -это часть общей БП, остающейся в распоряжении орг-ции после начисления налога на прибыль и иных анал.обяз.платежей, а также с учетом чрезвыч.доходов и расходов (ф.2 стр.190): ЧП=стр.160+стр.170-стр.180).
Перечень факторов, обуславливающих изменение ЧП, определен самой методикой ее расчета:1.сумма бухг.прибыли;2.сумма налога на прибыль;3.сумма иных аналог.обяз.платежей;4.сумма чрезвыч.доходов;5.сумма чрезвыч.расходов.
Поскольку ЧП-это часть бухг.прибыли, можно рассчитать влияние на ЧП факторов, обуславливающих изменение бухг.прибыли.
38. Факторный анализ рентабельности средств, вложенных в имущество предприятия (рентабельность капитала)
В экономической литературе коэф. рентаб. капитала принято называть показателем фин. рентабельности, следовательно фин. рентабельность это рентабельность капитала (рентабельность финансовых результатов). Можно рассчитать следующие коэффициенты рентабельности капитала: 1 рентабельность всего капитала; 2 рентабельность собственного капитала. Рентабельность капитала = БП, чистая П, валовая П, нал. обл. П, П от продаж, П от обычной деятельности за период / ср. сумма капитала за период в т.р. ; Рентабельность собственного капитала в % = БП… / ср. сумму собственного капитала за период в т.р. Алгоритм методики факторного анализа рентабельности собственного капитала:
Rск = П/СК ∆Rск = Rск - Rск0 Для целей факторного анализа введем в формулу рентабельности показатель выручки от продаж, тогда: Rск = (П/В)/(СК/В)*100%
Rск = (В/СК)*(П/В)*100% Где В/СК – коэффициент отдачи собственного капитала, а
П/В*100% - рентабельность продаж
Таким образом, мы получили двух факторную мультипликативную модель. Используем метод целевых подстановок, тогда будет:
Базовый вариант: Rск0 = (В0/СК0)*( П0/В0)*100%
Отчетный вариант: Rск = (В1/СК1)*(П1/В1)*100%
Влияние факторов:
1. влияние на рентабельность собственного капитала изменения коэффициента его отдачи
∆Rск (В/СК) = (В1/СК1 - В0/СК0)*(П0/В0)*100%
2. влияние на рентабельность собственного капитала изменения процента рентабельности продаж
∆Rск (П/В*100) = ((П1/В1)*100 — (П0/В0)*100)* В1/СК1
Проверка : ∆Rск (В/СК) + ∆Rск (П/В*100) = Rск - Rск0
Методика позволяет углубить факторный анализ влияния 1 фактора т.е. коэф. отдачи СК можно разложить на ф-ры 2 порядка в соответствии с составом собственного кап. (см. 3 раздел баланса). Влияние 2 ф-ра т.е. % рент. прод. можно разложить на ф-р 2 порядка в соотв-вии с перечнем ф-в повлиявших на изменение суммы прибыли ( БП, чистой П, П от обычной деятельности)
39. Определение порога рентабельности продаж и запаса финансовой прочности.
При планировании и анализе выручки и прибыли от продаж используются такие показатели как: порог рентабельности (точка безубыточности или критическая точка); запас финансовой прочности (зона безубыточности работы); эффект операционного рычага. Маржинальный доход представляет собой разницу м/у выр. (нетто) и условно переменными затратами; за счет маржинального дох. фирма покрывает условно постоянные затраты и получает приб. от продаж. Порог рент. – это есть min допустимый V продаж достаточный для покрытия пер. и пост. затрат; т.е. это такая величина выручки от продаж при которой марж. дох. = сумме усл. пост. затр., а приб от прод = 0. Порог рент прод = усл пост затр / коэф марж дох к выр от прод ; = это min допустимая выр от прод., при меньшей сумме выр от продаж фирма будет нести убытки если не понизятся усл пост затр, однако для маленькой суммы усл пост затр порог рент изменится он будет меньше. Зная порог рент м. опред. «зап фин прочности» фирмы при ухудшен рын обстановки или при иных затр. Зап фин прочности = планир или достигн выр от прод – порог рент прод. = т.е. фирма м выдержать понижение выручки от прод на эту сумму и не стать при этом убыточной.
Вопрос 40. ИНФЛЯЦИЯ, МЕТОДЫ ЕЕ УЧЕТА И АНАЛИЗА ВЛИЯНИЯ НА
ФИНАНСОВОЕ СОСТОЯНИЕ И ФИНАНСОВЫ РЕЗУЛЬТАТЫ.
Инфляция –процесс повышения общего уровня цен в экономике, сопровождающийся снижением покупательной способности денег, или их обесценением. Открытая инфляция проявляется в продолжительном росте уровня цен, скрытая – в усилении товарного дефицита. Первая характерна рыночной, вторая – централизованно планируемой экономике.
Контроль за изменением цен на отдельные виды товаров, а также на потребительские товары в целом осуществляется с помощью индексов цен. Наибольшую известность получили индексы Карли, Маршалла, Пааше, Ласпейреса, Фишера. В нашей стране традиционно используется индекс Пааше.
n n где p¹( pº) – цена k-го товара в отчетном (базисном) периоде
Ip= å p¹q¹ / å pºq¹ , q¹- количество k-го товара, проданного в отчетном периоде
k=1 k=1 n- число товаров (товарных групп).
Во многих экономически развитых странах применяется индекс Ласпейреса (объемы проданных товаров берутся из базисного периода).
Т.к. даже умеренная инфляция оказывает влияние на финансовые результаты деятельности предприятия, разработаны различные подходы к учету инфляции. В мировой учетно-аналитической практике известно несколько подходов. Среди них: игнорировать в учете, делать пересчет по отношению к стабильной валюте, переоценивать объекты бух. учета в денежные единицы одинаковой покупательной способности, переоценивать объекты бухгалтерского учета в текущую стоимость.В основе понимания причин и целесообразности применения того или иного метода оценки при наличии колеблющихся цен лежит классификация объектов бух. учета на монетарные и немонетарные. Монетарные активы (обязательства) - это учетные объекты, которые либо находятся в форме денег , либо будут оплачены или получены в виде оговоренной неизменной суммы денег (ден. Ср-ва в кассе и на р/с, депозиты, фин. Вложения, расчеты с дебиторами и кредиторами). Немонетарные активы – это учетные объекты, реальная денежная оценка которых меняется с течением времени и изменением цен (ОС, НМА, Произв. запасы)
Существует несколько методов оценки запасов: ФИФО, ЛИФО, по средней цене. Какая из методик представляется более обоснованной зависит от критериев, которые принимаются во внимание. Методика ФИФО обеспечивает относительно больший прирост авансированного капитала , лучшие значения показателей рентабельности, т.е. дает более привлекательную картину для непрофессиональных инвесторов. Применение методики ЛИФО приводит к заниженной оценке производственных запасов и к меньшей величине прибыли, т.е. на первый взгляд, она дает менее привлекательные результаты. На самом же деле, в условиях инфляции именно эта методика наиболее предпочтительна, поскольку величина уплачиваемого налога меньше, а следовательно, больше средств остается у предприятия. Это говорит о значимости методов бух. учета для формирования конечных финансовых результатов.
Кроме того, любому аналитику (инвестору, лендеру, кредитору, финансовому менеджеру) ни в коем случае не следует зацикливаться на финансовых вопросах , а реальность оценок о финансовом состоянии предприятия не может быть сделана без надлежащего осмысления принятой на предприятии учетной политики.
Вопрос 41. ПОКАЗАТЕЛИ СЕБЕСТОИМОСТИ ПРОДУКЦИИ (РАБОТ, УСЛУГ), ИХ ИСПОЛЬЗОВАНИЕ
8-09-2015, 11:18
Разделы сайта