Анализ финансового состояния ООО Булгар

Анализ финансового состояния ООО «Булгар»

1 . Анализ финансовых ресурсов.

Таблица №1 «Анализ динамики и структуры финансовых ресурсов»

Вывод: Общая сумма всех финансовых ресурсов отчетного периода составила 13284 т. руб.

Структура пассива показывает, что источниками финансовых ресурсов предприятия являются:

- собственные средства – 5% (668 т. руб.);

- привлеченные ресурсы – 95% (12616 т. руб.).

Наибольшую долю в составе финансовых ресурсов занимают привлеченные ресурсы. Источниками их образования является Кредиторская задолженность.

Сумма всех финансовых ресурсов за отчетный период увеличилась на 5420 т. руб., что составило увеличение 68.9% к сумме финансовых ресурсов прошлого периода.

Увеличение финансовых ресурсов произошло за счет увеличения:

- Уставного капитала на 66.7% (200 т. руб.)

- Нераспределенной прибыли на 100% (142 т. руб.)

- кредиторской задолженности - на 69,7 % (5183 т. руб.).

Положительным моментом является наличие Нераспределенной прибыли в сумме 142 т. руб., что привело к увеличению доли собственных ресурсов на 1,1 %. Тенденция к увеличению этого показателя свидетельствует о росте деловой активности

Таблица № 2 «Оценка финансовой устойчивости»

Формула расчета :

· Коэффициент финансовой независимости = Собственные средства / итог баланса

· Коэффициент финансовой устойчивости = (Собственные средства + Заемные средства) / итог баланса

· Коэффициент финансирования = Собственные средства / (Заемные средства + Привлеченные ресурсы )

· Коэффициент инвестирования собственных источников = Собственные средства / Внеоборотные активы

Коэффициент инвестирования собственных и заемных источников = (Собственные средства + Заемные средства) / Внеоборотные активы

- Так как коэффициент финансовой независимости предприятия на конец отчётного года равен 0,05, то доля собственных средств в общем объёме финансовых ресурсов предприятия составляет 5%, что свидетельствует о финансовой зависимости предприятия от внешних инвесторов-кредиторов и от банков.

- Удельный вес источников финансовых ресурсов предприятия, которые могут быть использованы длительное время, составляет 5%. Данный коэффициент равен коэффициенту финансовой независимости, т.к. отсутствуют заемные средства. Таким образом, за исследуемый период также наблюдается незначительное (0.5%) снижение финансовой устойчивости предприятия.

- Коэффициент финансирования 0.053 показывает, что предприятия финансируется за счет собственных средств лишь на 5.3%, а остальные средства являются привлеченными. В отчетном периоде наблюдается незначительное снижение коэффициента финансирования — на 0.5%. Такое снижение произошло за счет увеличения собственных средств.

- Коэффициент инвестирования собственных источников (К=0.062<1) показывает, что собственные средства предприятия не позволяют профинансировать производственные инвестиции, кроме того, у предприятия не остается средств на формирование собственного оборотного капитала, что вынуждает предприятие привлекать дополнительные финансовые ресурсы и увеличивать зависимость от кредиторов.

- Так как отсутствуют заемные средства, коэффициент инвестирования собственных и заемных источников равен коэффициенту инвестирования собственных источников и показывает, что у предприятия не остается средств на формирование собственного оборотного капитала.

Вывод: в целом динамика и структура финансовых ресурсов предприятия свидетельствует об относительной финансовой не устойчивости и зависимости предприятия. Кроме того, предприятие испытывает недостаток собственных оборотных средств, что вынуждает привлекать дополнительные финансовые ресурсы и увеличивать зависимость от кредиторов.

2 . Динамика и структура активов предприятия

Таблица №3 «Динамика и структура активов»

Вывод: структура активов показывает, что в целом активы предприятия увеличились на 68.9 % (5420 т. руб.). Это произошло за счет увеличения:

- долгосрочных финансовых вложений на 10075% (9117 т. руб.)

- основных средств на 100% (772 т. руб.).

Также наблюдается снижение оборотных средств на 63.7% (4469 т. руб.).

Увеличение долгосрочных заёмных средств является положительным явлением, поскольку позволяет располагать привлеченными средствами длительное время. Привлечение заёмных средств позволяет предприятию оплатить срочные обязательства и является способом расширения своей деятельности.

Такую тенденцию изменения статей актива следует признать положительной.

Важное, значение, для определения финансовой устойчивости имеет наличие реальных активов.

Рассчитаем темп прироста реальных активов:

где С₁ , Со - основные средства и долгосрочные вложения без учета износа и нематериальных активов в предыдущем и отчетным периоде соответственно;

3₁ , Зо - запасы и затраты в предыдущем и отчетным периоде соответственно;

Д_1, До - денежные средства, расчеты и прочие активы за вычетом заемных средств в предыдущем и отчетным периоде соответственно.

= - 0.799*100%= -79.9%

Поскольку величина, DА < 0 (DА = - 0,799), то следует вывод, что предприятие не имеет прироста собственных реальных активов, так как имущество предприятия за отчетный период было профинансировано за счет привлеченных средств. Темп снижения реальных активов составляет -79.9%.

3 . Анализ оборотных средств предприятия.

Таблица №4 «Динамика и структура оборотных средств»

Вывод: Основными элементами оборотных средств являются готовая продукция, дебиторская задолженность. Наибольший удельный вес занимает дебиторская задолженность 50.1%. Общая сумма оборотных средств уменьшилась на -63.7% ( 4469 т. руб.), за счет уменьшения готовой продукции на- 44.7 % (897 т. руб.), дебиторской задолженности на 63.1% (2178 т. руб.), денежных средств -94.1% (1456 т. руб.), при одновременном увеличении производственных запасов на 109.1% (12 т. руб.) и расходов будущих периодов на 100% (50 т. руб.).

Таблица №5 «Анализ оборачиваемости оборотных средств»

· Однодневная выручка, т. руб. = Выручка от реализации, т. руб./ Количество дней анализируемого периода

· Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, обороты. = Выручка от реализации, т. руб. / Средний остаток оборотных средств, т руб.

· Продолжительность одного оборота, дн. = Количество дней анализируемого периода / Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, обороты

· Коэффициент загрузки средств в обороте = Средний остаток оборотных средств, т руб./ Выручка от реализации, т. руб.

Вывод : За исследуемый период оборачиваемость оборотных средств ускорилась на 20 дней. Изменение скорости оборота оборотных средств было достигнуто в результате уменьшения среднего остатка оборотных средств и увеличения выручки от реализации.

Влияние каждого из этих факторов на общее ускорение оборачиваемости характеризуется:

1) увеличения выручки от реализации на 9499 т. руб. ускорило оборачиваемость на 3 дня.

Формула расчета:

(Средний остаток оборотных средств, предыдущего периода / Однодневная выручка, отчетного периода) - Продолжительность одного


8-09-2015, 13:45